Petrobras recauda 70.000 millones en oferta accionaria

BRASIL

La exploración y explotación de las gigantescas reservas petroleras submarinas de Brasil se constituyeron en el motor de la oferta de acciones mas grande en el mundo en la historia.

Petroleo Brasileiro SA, o Petrobras, la empresa estatal de hidrocarburos del país sudamericano, captó el jueves 70.000 millones de dólares con la venta de poco más de 4.000 millones de acciones ordinarias y preferenciales en Brasil y Estados Unidos.

Los inversionistas vieron la oportunidad de invertir en una de las regiones de mayor crecimiento en el mundo en cuando a la producción de energía.

Los recursos contribuirán a la financiación del ambicioso plan quinquenal de Petrobras, por 224.000 millones de dólares, para la explotación de los yacimientos submarinos que la empresa descubrió en los últimos tres años y que contienen más de 50.000 millones de barriles de crudo recuperable.

Si se concreta el proyecto, Petrobras y el país se convertirán en uno de los principales productores de petróleo y gas en el mundo. Sin embargo, algunos analistas han expresado sus reservas en cuanto a que los costos y un aumento de la participación del gobierno brasileño disminuyan los dividendos a los accionistas.

Petrobras anticipa que para 2014 su extracción alcanzará un equivalente de 3.900 millones de barriles diarios de petróleo cuando se incluya la de gas natural. El volumen es igual al de la actual producción de Exxon Mobil Corp., la mayor compañía de petróleo y gas del mundo que cotiza en las bolsas.

Petrobras se convirtió en la segunda empresa de mayor valor de mercado después de Exxon pero por encima de Royal Dutch Shell PLC y Chevron. Petrobras aumentó su valor de mercado a 220.000 millones de dólares, mientras que el de Exxon alcanza 311.360 millones.

Según el Departamento de Energía de Estados Unidos, Brasil es el 12mo mayor productor de petróleo en el mundo. Si Petrobras alcanza sus objetivos, Brasil se convertirá en el sexto mayor productor, detrás de Arabia Saudita, Rusia, Estados Unidos, Irán y China. Esta perspectiva considera que la extracción se mantenga relativamente invariable en esas naciones.

Petrobras fijó un precio de 17,30 dólares para las acciones ordinarias y de 15,30 dólares para las preferenciales. Las acciones ordinarias, tipo American Depositary, tuvieron un precio de 34,49 dólares y las preferenciales, del mismo tipo, de 30,59 dólares.

En la sesión del viernes en la Bovespa de Brasil, las acciones ordinarias retrocedieron 0,9% y las preferenciales, 0,75%. En la Bolsa de Nueva York, las acciones ordinarias AD descendieron siete centavos y quedaron en 35,52 dólares, mientras que las preferenciales AD bajaron 29 centavos y se ubicaron en 31,18 dólares.

El gobierno de Brasil recibió 43.000 millones de dólares en acciones a cambio de permitir que Petrobras haga las perforaciones para explotar 5.000 millones de barriles en reservas. Esta operación incrementó la participación del gobierno de 40 a 48%, según el ministro de Finanzas, Guido Mantega.

Algunos analistas expresaron sus reservas ante un incremento de la participación del gobierno.

Otros expertos subrayaron que la explotación de todas las reservas hará necesario que Petrobras «regrese a la bolsa’’ con futuras colocaciones, lo cual restará valor a los documentos de los accionistas actuales.

La empresa también necesitará préstamos para cubrir su plan quinquenal de inversiones por 224.000 millones de dólares, dijo Christopher Garman, director para América Latina del Grupo Eurasia.

AP.-